• Po lekkim wzroście tygodniowego skumulowanego salda depozytów ogółem we wrześniu 2022 r. (0,5 proc.) w ujęciu od początku roku, we wrześniu 2023 r. ta sama miara wyniosła -3,6 proc.

• Wzrost salda kontrolnego spadł z -,8 proc. we wrześniu 2022 r. do -10,5 proc. we wrześniu 2023 r.
• Dynamika pozostałych rachunków – rachunków oszczędnościowych i depozytów rynku pieniężnego – również spadła z 1,7 proc. w 2022 r. do -10,5 proc. w 2023 r.
• Jasnym punktem w krajobrazie depozytów jest skumulowany wzrost salda CD, który wzrósł z -,7% do 111% od września 2022 r. do września 2023 r. Tendencja jest widoczna we wszystkich bankowych grupach porównawczych, od dużych i ponadregionalnych banków po regionalne i bezpośrednie banków, ponieważ konsumenci zareagowali na agresywne ceny i oczekiwali wysokich stóp zwrotu. Niestety, silny wzrost salda CD nie był wystarczający, aby zrównoważyć wypływy czeków i oszczędności/bilansa MMDA.

Narracja jest podobna w przypadku małych przedsiębiorstw. Głównym tematem jest ujemny wzrost gospodarczy, w dużej mierze napędzany spadkiem liczby kontroli sald, w związku z tym, że przedsiębiorstwa zaczęły wyczerpywać rezerwy gotówkowe.

• Po wzroście o 7,3% od początku września 2022 r., łączny wzrost depozytów komercyjnych od początku roku spadł do -1,2% we wrześniu 2023 r. Chociaż oczekiwany jest wzrost w październiku i listopadzie, spodziewamy się powrotu do ujemnej dynamiki w grudniu.
• Tygodniowy skumulowany wzrost rachunków depozytów bieżących spadł z niedawnego najwyższego poziomu 7,4% we wrześniu 2022 r. do -2,0% rok później.
• Depozyty na rynku pieniężnym również odnotowały spadek wzrostu z 9% we wrześniu 2022 r. do -4,9% we wrześniu br.
• Tymczasem wzrost depozytów CD odzwierciedlał sytuację na rynku konsumenckim i gwałtownie spadł z -16,5% we wrześniu 2022 r. do 275% we wrześniu 2023 r. W rzeczywistości tendencja ta znacząco zrównoważyła ujemny wzrost po stronie czeków, ale to nie wystarczyło, aby zwiększyć całkowite depozyty wzrostu na terytorium dodatnie.

Trend 2: Spodziewaj się zmiany równowagi miksu. Jeśli chodzi o równowagę rynkową, dzisiejsza struktura sald na rachunkach depozytowych jest w szczególności niezsynchronizowana, co odzwierciedla stały spadek liczby czeków, nieznaczne wyrównanie sald rachunków oszczędnościowych i rynku pieniężnego oraz ponad dwukrotny wzrost IRA i płyt CD.

Aby zilustrować te zmiany, nakreśliliśmy trzy okresy: styczeń 2023 r.; wrzesień 2023; i 2023 r., jak pokazano poniżej.

Zmiany te są częściowo spowodowane nadmiernymi saldami kontrolnymi po pandemii, kiedy ograniczono wydatki konsumenckie. Wyższe salda są nadal widoczne także na rachunkach oszczędnościowych i rynku pieniężnym. Dopóki rachunki sprawdzające depozyty nie ustabilizują się do normalnego salda, oczekuje się dalszego odpływu środków i ujemnego wzrostu.

Innym czynnikiem są szybkie podwyżki stóp procentowych przez Rezerwę Federalną – łącznie 11 od marca 2022 r. i potencjalnie jeszcze jedna do końca 2023 r. Dopóki te stopy nie będą rosły powoli lub nie osiągną stałego poziomu, bilans będzie się nadal zmieniał.

Trend 3: Utrata depozytów różni się w zależności od regionu. Aby sięgnąć głębiej i przeanalizować wzrost złóż na poziomie geograficznym, podzieliliśmy nasze dane według stanów i zestawiliśmy je w widoki regionalne. Widzimy, że obszary doświadczające największych spadków wzrostu czeków, oszczędności i salda rynku pieniężnego prowadzą kraj pod względem całkowitego ujemnego wzrostu salda depozytów. Pomimo rosnących sald depozytów na kontach IRA i CD, wzrosty te nie były wystarczające, aby zrównoważyć ujemną dynamikę depozytów ogółem.

Ponadto obszary, w których duże banki są dobrze reprezentowane, odnotowują większy wzrost liczby rachunków czekowych, oszczędnościowych i depozytów rynku pieniężnego.

Jak widać na poniższym wykresie, obszary o największych spadkach wzrostu depozytów ogółem to:

• Zachód Południowo-Środkowy (-9 procent)
• Nowa Anglia (-8 procent)
• Wschód Północno-Środkowy (-8 procent)

Trend 4: Powróci pozytywny wzrost. Aby pomóc liderom sektora usług finansowych lepiej zrozumieć, kiedy mogą spodziewać się powrotu do normalnego tempa budowania salda (tj. dodatniego wzrostu), śledziliśmy wzrost salda depozytów w trzech okresach: przed pandemią, pandemią i po pandemii. Następnie nakreśliliśmy linię dla każdego okresu, aby pokazać, jak będzie wyglądał wzrost salda, jeśli będzie kontynuowany, jak widać na poniższym wykresie.

Miejsce przecięcia tych trzech linii to moment, w którym spodziewamy się osiągnięcia progu rentowności i powrotu do normalnego ogólnego wzrostu. Powinno to nastąpić w przyszłym roku, w połowie 2024 roku.

Patrząc w przyszłość, przewidujemy, że:

• Rok 2023 zakończy się ujemnym wzrostem na poziomie -7,8 proc.
• Rok 2024 pozostanie ujemny, ale powróci do wzrostu –2,5%.
• Rok 2025 to rok, w którym banki mogą spodziewać się powrotu dodatniego wzrostu salda depozytów na rachunkach konsumenckich i małych firm.

Tworzenie lepszych strategii kontynuacji.

Liderzy usług finansowych mogą wykorzystać te punkty odniesienia do sprawdzenia swoich wyników na tle większego rynku, w inteligentny sposób dostosować swoje obecne strategie dotyczące rachunków depozytowych, odkryć nowe możliwości i określić swoje przyszłe podejście do rozwoju rachunków depozytowych.

Głębsza analiza przeprowadzona przeze mnie i mojego kolegę, innego dyrektora ds. badań BAI, Isio Nelsona, wraz z dodatkowymi poglądami na temat wzrostu depozytów w oparciu o kwoty w dolarach, grupy porównawcze banków i nie tylko, są dostępne w nagranej prezentacji seminarium internetowego z 20 września 2023 r.

Oryginalne seminarium internetowe dotyczące stanu rynku depozytów w USA zaprezentowane w maju 2023 r. jest również dostępne do obejrzenia na żądanie.

Więcej informacji na temat benchmarkingu BAI znajdziesz na stronie: