Firma Aligned Genetics, Inc. (KOSDAQ:238120) wskaźnik ceny do zysku (lub „P/E”) na poziomie 14,9x może sprawiać, że wygląda to teraz jak sprzedaż w porównaniu z rynkiem w Korei, gdzie około połowa firm ma wskaźniki P/E poniżej 11x, a nawet P/E poniżej 6x są dość powszechne. Niemniej jednak musielibyśmy trochę głębiej poszperać, aby ustalić, czy istnieje racjonalna podstawa dla podwyższonego P/E.

Przy wyjątkowo silnym wzroście zysków w ostatnim czasie, Aligned Genetics radzi sobie bardzo dobrze. Wydaje się, że wielu spodziewa się, że silne wyniki zysków pokonają większość innych firm w nadchodzącym okresie, co zwiększyło chęć inwestorów do zapłacenia za akcje. Jeśli nie, obecni akcjonariusze mogą być nieco nerwowi co do rentowności ceny akcji.

Zobacz naszą najnowszą analizę dla Aligned Genetics

Chociaż nie ma dostępnych szacunków analityków dla Aligned Genetics, spójrz na to bezpłatny bogata w dane wizualizacja pokazująca, jak firma radzi sobie pod względem zysków, przychodów i przepływów pieniężnych.

Co wskaźniki wzrostu mówią nam o wysokim wskaźniku P/E?

Aby uzasadnić swój wskaźnik P/E, Aligned Genetics musiałoby osiągnąć imponujący wzrost przekraczający wzrost rynkowy.

Retrospektywnie, ostatni rok przyniósł firmie wyjątkowy zysk w wysokości 63% w stosunku do wyniku netto. Ostatni trzyletni okres przyniósł również doskonały wzrost EPS o 34%, wspomagany przez jej krótkoterminowe wyniki. Możemy więc zacząć od potwierdzenia, że ​​firma wykonała świetną robotę, zwiększając zyski w tym czasie.

Porównanie ostatnich średnioterminowych trendów zysków z szerszą prognozą rynku na 31% wzrostu w ciągu jednego roku pokazuje, że w ujęciu rocznym jest on zauważalnie mniej atrakcyjny.

W świetle tego alarmujące jest to, że wskaźnik P/E spółki Aligned Genetics jest wyższy niż większości innych spółek. Najwyraźniej wielu inwestorów w spółkę jest o wiele bardziej optymistycznie nastawionych, niż wskazywałyby na to ostatnie czasy i nie chcą sprzedać swoich akcji za żadną cenę. Istnieje duże prawdopodobieństwo, że obecni akcjonariusze narażają się na przyszłe rozczarowanie, jeśli wskaźnik P/E spadnie do poziomów bardziej zgodnych z ostatnimi wskaźnikami wzrostu.

Podsumowanie wskaźnika P/E spółki Aligned Genetics

Opieranie się wyłącznie na wskaźniku ceny do zysku w celu określenia, czy należy sprzedać akcje, nie jest rozsądne, może jednak stanowić praktyczny wskaźnik przyszłych perspektyw spółki.

Ustaliliśmy, że Aligned Genetics jest obecnie notowane przy znacznie wyższym niż oczekiwano wskaźniku P/E, ponieważ jego ostatni trzyletni wzrost jest niższy niż prognoza szerszego rynku. Kiedy widzimy słabe zyski przy wolniejszym niż rynkowy wzroście, podejrzewamy, że cena akcji jest zagrożona spadkiem, co spowoduje obniżenie wysokiego wskaźnika P/E. Jeśli ostatnie trendy zysków średnioterminowych będą się utrzymywać, narazi to inwestycje akcjonariuszy na znaczne ryzyko, a potencjalnych inwestorów na niebezpieczeństwo zapłacenia nadmiernej premii.

Warto również zauważyć, że znaleźliśmy 1 znak ostrzegawczy dla Aligned Genetics które musisz wziąć pod uwagę.

Jeśli jesteś niepewny co do siły biznesu Aligned Geneticsdlaczego nie zapoznasz się z naszą interaktywną listą akcji z solidnymi podstawami biznesowymi dla innych spółek, które mogłeś przegapić.

Masz opinię na temat tego artykułu? Martwisz się o treść? Skontaktuj się z nami z nami bezpośrednio. Można również wysłać wiadomość e-mail na adres editorial-team (at) simplywallst.com.

Niniejszy artykuł w serwisie Simply Wall St ma charakter ogólny. Nasze komentarze opierają się wyłącznie na danych historycznych i prognozach analityków, a ich podstawą jest obiektywna metodologia. Nasze artykuły nie mają charakteru porad finansowych. Nie stanowi rekomendacji kupna lub sprzedaży akcji i nie bierze pod uwagę Twoich celów ani Twojej sytuacji finansowej. Naszym celem jest dostarczanie Ci długoterminowej, ukierunkowanej analizy opartej na danych fundamentalnych. Należy pamiętać, że nasza analiza może nie uwzględniać najnowszych, wrażliwych na cenę ogłoszeń spółek ani materiałów jakościowych. Simply Wall St nie ma żadnej pozycji w żadnych wymienionych akcjach.