Rubrik Inc., start-up zajmujący się bezpieczeństwem chmury i danych, wspierany przez Microsoft Corp., wycenił swoją pierwszą ofertę publiczną powyżej zakresu oferowanego na rynku i nieznacznie ją rozszerzył, uzyskując łącznie 752 miliony dolarów.

W oświadczeniu Rubrik, który planował sprzedać 23 miliony akcji po 28–31 dolarów za sztukę, zamiast tego sprzedał je za 32 dolary. Jak wynika z dokumentów złożonych w amerykańskiej Komisji Papierów Wartościowych i Giełd, pod koniec środy spółka dodała także 500 000 akcji do oferty publicznej.

Przy cenie IPO wartość rynkowa Rubrik wynosiłaby około 5,6 miliarda dolarów, na podstawie liczby akcji wymienionych w jej zgłoszeniach. Uwzględniając opcje na akcje i ograniczone jednostki uczestnictwa, w pełni rozwodniona wycena spółki wynosi ponad 6,6 miliarda dolarów.

Na ofertę Rubrika wpłynęło około 20 razy więcej zamówień niż było dostępnych akcji, a spółka rozważała ich sprzedaż po 34 dolary za sztukę, jak podał wcześniej Bloomberg News.

Rubrik, która zabezpiecza dane swoich klientów korporacyjnych w aplikacjach korporacyjnych, w chmurze i w ramach oprogramowania jako usługi, to dopiero druga duża oferta publiczna w USA startupu zajmującego się oprogramowaniem dla przedsiębiorstw w ciągu ostatnich dwóch lat. Wspierany przez Shopify Inc. dostawca usług marketingowych i automatyzacji danych, Klaviyo Inc., zakończył we wrześniu suszę, oferując ofertę o wartości 659 milionów dolarów.

Fala AI

W 2024 r. spółkę czeka fala technologicznych IPO. Są wśród nich Reddit Inc., producent sprzętu półprzewodnikowego Astera Labs Inc. oraz firma zajmująca się marketingiem oprogramowania Ibotta Inc., która zadebiutowała publicznie w zeszłym tygodniu.

Rosnące zapotrzebowanie na kontakt z boomem sztucznej inteligencji wzbudziło optymizm w firmach technologicznych, takich jak Reddit, których wychwalanie przychodów z danych licencyjnych na potrzeby szkoleń w zakresie modeli sztucznej inteligencji pomogło w sukcesie pierwszej oferty publicznej o wartości 860 milionów dolarów. Sztuczna inteligencja skłoniła także gigantów branżowych, takich jak Salesforce Inc., do postawienia na nowy cykl inwestycji technologicznych. Mogłoby to przynieść korzyści firmom takim jak Rubrik, które nie osiągnęły jeszcze zysku po spadku wydatków kontraktowych w sektorze oprogramowania.

Firma Rubrik została założona w 2013 r., a swój pierwszy produkt wypuściła w 2016 r. Twierdzi, że ma obecnie ponad 6100 klientów, w tym Goldman Sachs Group Inc., Barclays Plc i Citigroup Inc. Do jej klientów należą rządy i uniwersytety, a także szereg firm takie jak Home Depot Inc., PepsiCo Inc., Illumina Inc., Fiserv Inc. i Denver Broncos należący do National Football League.

Stawka Microsoftu

Jak podaje Bloomberg News, Microsoft dokonał inwestycji kapitałowej w Rubrik w 2021 roku w ramach rundy finansowania, w ramach której wyceniono start-up na 4 miliardy dolarów. Według dostawcy danych PitchBook firma Rubrik, do której sponsorów należą także Bain Capital Ventures, Lightspeed Venture Partners, Greylock Partners i Khosla Ventures, zebrała dotychczas 1,18 miliarda dolarów.

Rubrik Dyrektor Generalny i Prezes Bipul Sinha, który jest jednocześnie jednym ze współzałożycieli firmy, posiada obecnie 7,6% akcji serii B. Współzałożyciel i dyrektor ds. technologii Arvind Nithrakashyap posiada 6,7% udziałów. Każda z akcji będzie uprawniać do 20 głosów w porównaniu z jednym głosem przypadającym na akcje klasy A sprzedawane w ramach IPO.

Dzięki sojuszowi z Microsoftem Rubrik zobowiązał się wydać 220 milionów dolarów w ciągu maksymalnie 10 lat na korzystanie z Azure, platformy przetwarzania w chmurze firmy Microsoft. Z dokumentów wynika, że ​​Rubrik będzie korzystać z platformy Azure w swoich rozwiązaniach w zakresie bezpieczeństwa danych i preferencyjnie oferować swoim klientom funkcjonalność chmury publicznej dla platformy Azure.

Rubrik odnotował stratę netto w wysokości 354 mln dolarów w roku zakończonym 31 stycznia i ujemne wolne przepływy pieniężne w wysokości 24,5 mln dolarów, pomimo wzrostu rocznych stałych przychodów z subskrypcji o 47%, jak wynika z dokumentów.

Odbicie w IPO

Jedną z zalet, na którą Rubrik może liczyć, jest to, że prężny rynek IPO może poprawić nastroje. Debiutując w niepewnym otoczeniu dla nowych notowań w 2023 r., Klaviyo spędziła większość swojego czasu jako spółka publiczna poniżej ceny oferowanej. Z kolei Rubrik ma rozpocząć notowania w obliczu dużego odbicia na amerykańskim rynku IPO.

Jak wynika z danych Bloomberga, od początku roku spółki zebrały na amerykańskich giełdach ponad 12,2 miliarda dolarów, czyli ponad dwukrotnie więcej niż w tym samym okresie 2023 roku. W tym roku zrealizowano dwa tuziny ofert o wartości ponad 100 milionów dolarów, obejmujących sektory, od artykułów sportowych po testy bezpieczeństwa.

Ofertę Rubrika prowadzą Goldman Sachs, Barclays, Citigroup i Wells Fargo & Co. Oczekuje się, że akcje spółki rozpoczną się w czwartek na nowojorskiej giełdzie pod symbolem RBRK.

Ta historia została opublikowana z kanału agencyjnego bez modyfikacji tekstu. Zmieniono jedynie nagłówek.