W branży fintech rośnie również przekonanie o przeszkodach regulacyjnych utrudniających rozwój sektora.

Niektóre firmy fintech również wyraziły swoje wsparcie, pisząc do ministra finansów i gubernatora RBI po tym, jak bank centralny zakazał Paytm Payments Bank przyjmowania depozytów.

Chociaż obie organizacje samoregulacyjne (SRO) – Digital Lenders Association of India (DLAI) i Fintech Association for Consumer Empowerment (FACE) – reprezentujące łącznie około 120 firm fintech, nie mają uprawnień wykonawczych, są zdania, że ​​projekt wytycznych opublikowane przez RBI 15 stycznia mogłoby im pomóc w egzekwowaniu decyzji wśród firm członkowskich.

Aby oczyścić atmosferę, prezes RBI Shaktikanta Das w rozmowie z mediami stwierdziła, że ​​działania banku centralnego były skierowane przeciwko podmiotowi regulowanemu (Paytm Payments Bank), a nie przeciwko jakiemukolwiek fintechowi.

Shiv Chatterjee, współzałożycielka DMI Finance, niebankowej firmy finansowej i członek komitetu wykonawczego DLAI, uważa, że ​​RBI ma obawy co do zaufania pożyczkodawców cyfrowych do odpowiedzialnego działania, biorąc pod uwagę, że istniało wiele przypadków, w których świadomie lub nieświadomie podmioty wyraźnie naruszyły normy.

„DLAI próbowało – nie zawsze z sukcesem – podkreślać takie przypadki, ilekroć dostrzegł pojawiające się praktyki, które wydają się sprzeczne z przepisami” – dodał.

Podstawową działalnością DMI Finance, która w styczniu przejęła fintech ZestMoney, są pożyczki korporacyjne, finansowanie nieruchomości mieszkaniowych, finanse konsumentów cyfrowych i finanse małych przedsiębiorstw.

Zdaniem ekspertów wyzwanie polega jednak na wyegzekwowaniu działań wobec seryjnych naruszeń. W rzeczywistości 15 stycznia RBI stwierdziło, że fintechy przekształcają krajobraz usług finansowych, ale muszą zapewnić równowagę między ułatwianiem innowacji a przestrzeganiem przepisów, aby chronić konsumentów.

RBI stwierdziło, że samoregulacja w sektorze fintech jest preferowanym podejściem do osiągnięcia pożądanej równowagi.

Pomimo braku uprawnień wykonawczych, DLAI utrzymuje kodeks postępowania i stara się ujednolicić normy, biorąc pod uwagę sugestie RBI. Chatterjee ma nadzieję, że RBI zatwierdzi inicjatywę SRO na początku następnego roku finansowego.

„W przypadku SRO mamy nadzieję, że uprawnienia egzekucyjne nie będą ograniczać się jedynie do wskazania podmiotów, które nie przestrzegają przepisów. Byłoby bardziej skuteczne, gdyby odgrywało bardziej konstruktywną rolę w kształtowaniu sektora i wpajaniu przestrzegania zasad jako kamienia węgielnego dobrego zachowania” – stwierdził Chatterjee

RBI nalega również, aby fintechy poważnie potraktowały samoregulację. Nazywając to „kwestią krytyczną”, Das stwierdził we wrześniu, że fintechy „muszą ewoluować najlepsze praktyki branżowe, normy dotyczące prywatności i ochrony danych zgodnie z obowiązującymi przepisami, ustanowić standardy zapobiegające niewłaściwej sprzedaży, promować etyczne praktyki biznesowe i przejrzystość cen”. „Chciałbym skorzystać z tej okazji, aby nakłonić i zachęcić fintechy do samodzielnego utworzenia SRO”.

W rzeczywistości, zdaniem ekspertów, projekt wytycznych RBI wyraźnie określa znaczenie organizacji samorządowych dla wspierania rozwoju ekosystemu fintech.

„Powstaliśmy jak spółka SRO zajmująca się udzielaniem pożyczek fintechom i tak pracujemy. Uznanie regulacyjne ma kluczowe znaczenie dla legalności, wiarygodności i egzekwowania prawa. Uznanie SRO zachęci członków do współpracy w zakresie wymiany informacji i dostosowania się do norm samoregulacji” – powiedział Sugandh Saxena, dyrektor generalny FACE.

Według swojej strony internetowej FACE posiada mechanizm nadzoru nad swoimi członkami, obejmujący 80% wolumenu działalności w zakresie pożyczek cyfrowych. Organizacja korzysta z aplikacji pożyczkowych, stron internetowych i platform mediów społecznościowych należących do członków, aby wskazać braki w normach ochrony klientów, takich jak zgoda, ujawnianie informacji i rozpatrywanie skarg.

„Zachęcamy członków do zgłaszania niezdrowych lub niezgodnych z przepisami praktyk na rynku lub u konkurencji i niezależnie weryfikujemy dowody. Wykorzystujemy również dane dotyczące skarg klientów, rzeczywistych skarg i ankiet, aby zrozumieć wyzwania klientów i reagować na problemy klientów na poziomie branżowym” – powiedziała Saxena.

W trzecim kwartale roku budżetowego 24 37 członków FACE z branży fintech wypłaciło pożyczki w wysokości: ₹35 999 crore za pośrednictwem podmiotów niebankowych lub we współpracy z innymi pożyczkodawcami, znacznie w górę od ₹Rok temu 23 141 crore.